9.3億元資金凍結兩天,最后獲配9300元不到的股份。這,就是上周網下申購新股思維列控的資本賬面。根據思維列控的公告,其網下C類配售對象的有效申購總量為16.24億股,而最終獲配數量為1.595萬股,實際獲配比例為0.00098%,尚不到十萬分之一。參與了思維列控網下申購的某財務投資機構人士告訴記者,“即使漲10倍都還不夠資金凍結的利息。”

C類中簽率不及十萬分之一

近日,思維列控公布網下中簽結果和網上中簽率,確定發行價格為33.56元/股,發行數量為4000萬股,由于網上有效申購倍數為750.55倍,高于150倍,啟動回撥機制,將發行股票數量的60%由網下回撥至網上。最終,網下發行數量為400萬股,占本次發行總量的10%;網上發行數量為3600萬股,占本次發行總量的90%。

在網下配售對象中,A類配售量占79.60%,B類占20.00%,C類僅占0.40%。看思維列控的主承銷商中信建投的操作方法,應該是直接就將網下20%撥給B類,然后在B類的基礎上每個獲配對象增加60股,就形成A類的獲配比例,而剩下的就撥給C類投資者。

“B類沒規定一定要20%,比10%高就可以,C類再低也不至于1%不到,這以后其他機構誰還敢玩網下啊,還不如直接就在詢價環節將C類剔除。”一券商自營部人士認為,“這直接澆滅了網下投資者的打新熱情。”

而記者查閱上一批的IPO發行發現,比較熱門的中新科技也存在類似問題,C類投資者獲配數量只占網下的3.22%,而A類投資者獲配量占比為72.88%,B類投資者獲配量占比為23.92%,最終C類投資者網下中簽率為0.025%。

打新收益不及資金凍結兩天成本

據統計,在思維列控網下申購名單中,共有58家C類機構獲配總數為1.595萬股,每家機構獲配275股,獲配金額9229元,而他們的初步申購總量則為16.24億股,涉及金額545億元,平均每家機構涉及金額9.3億元。換句話說,就是拿9.3億的現金凍結兩天,然后換來9300元不到的思維列控。“即使思維列控漲10倍,那也就賺8.3萬元,還不夠9.3億元凍結兩天的資金成本,這兩天資金成本怎么也得近20萬元。”前述財務投資機構人士告訴記者。

在58家C類機構中共有21家屬于券商自營,廣發證券、招商證券、華泰證券、廣州證券、國泰君安等均在列,另外還有易方達和興業全球專戶理財產品賬戶也在列,此外一家私募基金新疆遠策恒達資產管理合伙企業也撬動9.3億元資金獲得9300元不到的市值。“我們私下都調侃這是IPO新政后新股中簽率的提前演習。”前述券商自營部人士說。

根據監管層的安排,2015年最后一批新股發行還有8只,業內也稱其為舊時代打新的告別,預計累計凍結資金1.7萬億元。

上批新股平均中簽率其實在回升

不過如果平均來看,第二批十只新股網上、網下平均中簽率均有回升。

從網上發行看,打響本輪新股申購第一槍的富祥股份的網上中簽率最低,為0.16%;萬里石摘得次席。其超低的發行價、近七倍的預期漲幅引得網上打新資金蜂擁而至,中簽率0.18%;山鼎設計緊隨其后,中簽率為0.19%。桃李面包的中簽率最高,為0.41%。兩只高價股思維列控、美尚生態的中簽率均處于偏高水平,分別為0.4%、0.29%。整體而言,10只新股網上平均中簽率為0.26%,較第一批次的0.22%,中簽率回升近兩成。

網下獲配比例同樣在走高。本輪新股網下平均中簽率為0.051%,與第一批的0.043%相比,同樣回升近兩成。其中,桃李面包的獲配比例最高,為0.071%;高價股美尚生態的獲配比例排名第二,為0.063%;萬里石最低,為0.04%。

凍結資金方面,十只新股網上凍資1.72萬億元,網下凍資0.96萬億元,合計凍結資金2.68萬億元。除萬里石以外,其余9只新股的凍結資金規模均超過千億元,其中,思維列控的凍結資金量最大,網上凍資3023億元,網下凍資3110億元,合計凍結資金規模為6133億元。市場普遍預計,低市盈率發行的新股將獲爆炒,預計平均漲幅將達3.5倍左右。

本周低點可能在周三前后

3600點上方多空會反復爭奪

上周末消息面總體平靜,對于這一周市場影響較大的主要是今年最后8只新股發行,以及年底臨近因銀行資金結算帶來的短線資金面的壓力,總體看影響并不是很大。由于上周大盤已放量向上突破30日線和半年線,后市仍有震蕩向上動能,但在3600點上方會有反復,周一由于上周五美國股市重挫可能低開,上半周仍應在低位震蕩,等待新股發行結束后再震蕩向上。

今天走勢 上半周仍處于整理態勢

上周大盤的走勢是先跌后漲,這一周由于仍有新股發行,總體走勢會和上周有些相似。這周的8只新股發行安排時間是周三7只、周四1只,壓力較大的節點是周三,因而本周的低點出在周三前后的概率較大,因為這是最后一次按老辦法申購,而且數量已下降,對市場資金面的壓力越來越小,所以這一周新股發行的利空影響可能比大家想象的要小,后市走勢總體仍要看大盤技術面的狀態。

目前大盤已突破了日線下行結構線,但是壓力并未完全解除,日線缺口3629-3621點仍是一個重要壓力位,加上3668-3678點區域的前期高位,后市大盤沖擊30周線3700點區域將面臨至少兩道坎,所以這周市場會在3600點上方反復爭奪,特別是短線在3616點區域的壓力需要消化整理,而支撐位仍是30日線和半年線區域,上周五大盤沖高回落并回踩半年線后再獲支撐,由于上周五美國股市大跌,周一大盤低開概率大,并可能再探30日線和半年線區域,總體看仍處于震蕩整理態勢。

今天操作

兩個支撐位可分批低吸

由于預期上半周仍處于震蕩調整態勢,所以投資者操作上仍應盡量踩準市場起落節奏,即使上半周盤中有沖高動作,仍建議逢高減一部分手上獲利籌碼,而對于向下調整,也不要太擔心,有兩個支撐位可以逢低吸納,一是之前一直壓制大盤反彈的收斂三角形整理的上軌反壓線;第二是收斂三角形整理的下軌支撐線,這個位置是目前大盤上升趨勢的支撐線,在此可大膽低吸補倉。

選股也十分重要,仍可關注行業前景看好的新興行業板塊的個股群體,以及前期資金關注的熱門強勢板塊。前面我們提到,市場中線走勢向好,總體以持股為主,特別是一直低位蓄勢的大盤藍籌板塊,但對于小盤題材股,還是建議大家高拋低吸,反復做差價,機動靈活增減倉位。